الإصدار الأول ل"سندات أرامكو" يؤكد ثقة العالم في اقتصاد السعودية

انهالت الطلبات على الإصدار الأول من شركة أرامكو السعودية، بعدما تلقت حتى الآن، طلبات تصل قيمتها حاجز ال100 مليار دولار، ما يتجاوز القيمة المطلوب بأكثر من 10 أضعاف، وهو ما يعكس حجم الثقة العالمية بالتدفقات المالية للشركة والاقتصاد السعودي، وفق تأكيدات وكالة «بلومبيرج».

ومن المتوقع أن تجمِّع أرامكو أكثر من 10 مليارات دولار من العملية الموزعة على 6 شرائح بآجال استحقاق بين ثلاث سنوات و30 عامًا. ومن المقرر تسعير السندات في وقت لاحق، اليوم الثلاثاء، حسب «رويترز». وقبل تسويق الصفقة، قال وزير الطاقة خالد الفالح، إن الطلب على الإصدار تجاوز بالفعل مبلغ ال30 مليار دولار.

وأوضح رئيس الأبحاث في شركة الراجحي المالية، مازن السديري، أن هذا الطلب القوي على سندات أرامكو السعودية، يعكس ثقة مستثمري العالم «الذين أقبلوا بكثافة على هذا الإصدار، الذي يستهدف تمويل صفقة شراء حصة 70% من سابك».

وأشار السديري (حسب العربية)، إلى أن الثقة في أرامكو نابعة من التصنيف الائتماني القوي للشركة، ومن القدرات الضخمة لها، مؤكدًا أن صناعة النفط تعتمد على تدفقات نقدية، ولدى أرامكو أعلى ربحية، وأقل تكلفة، وأضخم احتياطي نفطي مثبت بالعالم مقدر بنحو 266 مليار برميل.

وأوضح السديري، أن بيانات «بلومبيرج» تقدر تسعير سندات أرامكو ب1.25% فوق أذونات الخزانة الأمريكية ل10 سنوات.

وقال السديري، إن إصدار أرامكو والثقة بها ستنعكس بشكل إيجابي على الإصدارات السعودية وإصدارات أرامكو اللاحقة المرتقبة؛ لتمويل صفقة استحواذها على حصة 70% من سابك، التي أبرمت اتفاقية شرائها مع صندوق الاستثمارات العامة «صندوق الثروة السيادي للمملكة».

وتقدر قيمة صفقة استحواذ أرامكو على 70% من رأسمال سابك ب69.1 مليار دولار، ونظرًا لضخامة الصفقة فسيكون التمويل عبر السندات هو الأنسب لها، مع ارتفاع تقييم أرامكو الائتمان، ومع هذا المقدار القياسي من الثقة بها.

وفي تقرير لها، نقلت «رويترز» عن مصادر مطلعة، أن الإقبال الذي تخطى حاجز ال85 مليار دولار على طرح مقدر بنحو 10 مليارات دولار، يعد بأنه تصويت على الثقة في السوق، ويكسر حاجزًا قياسيًا لإصدار من العملاق النفطي أرامكو.

واعتبرت «رويترز»، أن الطلب على سندات أرامكو يعد الأكبر بالنسبة للأسواق الناشئة؛ بحيث جذبت سندات أرامكو الطلب من مجموعة واسعة من المستثمرين، مع الأرباح الهائلة التي تحققها الشركة المملوكة للدولة.

من جانبها، قالت قناة «بلومبيرج» التليفزيونية، إن شركة أرامكو حصلت في وقت سابق على 60 مليار دولار طلبات على سنداتها، واستمرت الحركة بالصعود لتفوق الطلبات 85 مليار دولار حتى الآن.