سوق المال تواصل حملتها لتوعية المستثمرين

صناديق الاستثمار. أنواعها.. وكيف تختار المناسب منها

هيئة سوق المال تواصل حملتها لتوعية المستثمرين بالبورصة.. تتناول في الحلقة الجديدة صندوق الاستثمار وهو مؤسسة استثمارية تعمل علي جمع الأموال من العديد من المستثمرين ذوي الأهداف الاستثمارية المتشابهة ونظير هذه الاموال يقوم الصندوق بإصدار وثائق تسمي وثائق الاستثمار.
ينشئ هذا الصندوق أحد البنوك أو شركات التأمين في مصر وفقاً لمتطلبات قانون سوق رأس المال ويقوم بإدارته مدير استثمار محترف مرخص له من الهيئة العامة لسوق المال. الذي يقوم باستثمار هذه الاموال في شراء أسهم أو سندات أو أي أدوات مالية أخري من أجل تحقيق أهداف الصندوق المنصوص عليها في نشرة اكتتاب الصندوق.
ويحقق الصندوق أرباحه من خلال تحقيق محفظته من الاوراق المالية لارباح اما في صورة توزيعات أو فوائد أو أرباح رأسمالية. ثم يتم توزيع هذه الارباح علي وثائق استثمار الصندوق بعد خصم الاتعاب والمصاريف الادارية المتفق عليها.
* ما أنواع صناديق الاستثمار؟
يوجد نوعان رئيسيان من صناديق الاستثمار في مصر:
صناديق الاستثمار المفتوحة
تؤسسها شركات التأمين أو بنوك وعادة البنوك التي تسوق وثائق الاستثمار وتبيعها.
صناديق الاستثمار المغلقة
صناديق الاستثمار المغلقة تعني أنها تصدر مرة واحدة وبعدد محدود أو كمية محدودة من الوثائق وتطرح هذه الوثائق في طرح عام للمستثمرين ويأخذ مدير الاستثمار هذه الاموال ويستثمرها في السوق. وفي حالة رغبة المستثمر في استرداد استثماراته فإن عليه أن يتوجه إلي البورصة ليبيعها هناك مثلها في ذلك مثل الاسهم المقيدة.
* أين يستثمر الصندوق أموالك وما هي أهدافه الاستثمارية؟
يستثمر الصندوق أموال حملة الوثائق في أسهم وسندات وغيرها من الادوات المالية وقد يستثمر جزءا منها في ودائع بنكية أو يحتفظ بجزء منها في صورة أموال سائلة. ويتحدد ذلك وفقا للسياسة الاستثمارية لكل صندوق استثمار.
أنواع الصناديق وفقا لأهدافها الاستثمارية
صندوق استثمار ذو العائد الدوري
يركز استثماراته في الأدوات ذات العائد الثابت التي توزع كوبونات بشكل منتظم.
يضمن هذا الصندوق لحملة وثائقه توزيع أرباح دورية مع بعض النمو في رأس المال. ويناسب احتياجات المستثمر المحافظ الذي رغب في الحصول علي توزيعات دورية.
صندوق النمو الرأسمالي
يستثمر في الأسهم التي تنمو رأسماليا عبر مدد زمنية طويلة الأجل "مما يعني أن أسعار هذه الاسهم تنمو مع الوقت". وهذا الصندوق يناسب المستثمر الذي يرغب في الاستثمار طويل الاجل.
الصناديق ذات السياسة الاستثمارية
يشبه صناديق النمو الرأسمالي ولكن يستثمر في اوراق مالية تتسم بأنها عالية المخاطر أملا من المستثمرين فيها في تحقيق عائد أعلي. وتناسب هذه الصناديق المستثمر الذي يرغب في تحمل مخاطر عالية.
الصندوق المعتدل
هذا النوع من الصناديق له ثلاثة أهداف: ربح ونمو رأسمالي معتدلين والمحافظة علي رأس المال. هذا الصندوق يناسب المستثمر المعتدل الذي يرغب في تحقيق عائد معقول وتحمل مخاطر معتدلة.
صناديق المؤشر
هذا النوع من الصناديق يستثمر في مجموعة من الأسهم التي يحتويها مؤشر البورصة.
صناديق سوق المال قصيرة الأجل
تستثمر فقط في أدوات سوق المال قصيرة الأجل مثل اذون الخزانة، شهادات الادخار، وغيرها والتي لا تزيد فترة استحقاقها علي 90 يوماً. وهذه الصناديق تناسب المستثمر الذي يرغب في الاحتفاظ بمعدلات سيولة مرتفعة لمواجهة احتياجاته.
مزايا الاستثمار في صناديق الاستثمار
توفر عليك جهد البحث عن أفضل الشركات للاستثمار في أوراقها المالية.
تقدم لك ميزة التنويع المستمر وتوزيع مخاطر الاستثمار وتقليلها.
تتميز وثائق الصندوق بأنها علي درجة عالية من السيولة بمعني أنك تستطيع أن تسترد قيمة الوثائق سريعاً.
يقدم لك الصندوق ميزة ادارة أموالك عن طريق ادارة محترفة للاستثمار.
يقلل عنك الضغط الصعبي الناتج عن اتخاذ القرارات الاستثمارية.
بعض الأمور التي قد لا تعجبك في صناديق الاستثمار.
تعمل الصناديق علي تقليل مخاطر السوق ولكن لا تستطيع أن تزيدالمخاطر كلها.
الاستثمار في الصناديق غير مناسب لسياسة الاستثمار قصير الأجل.
عدم استطاعة المستثمر أن يشارك بالرأي في إدارة محفظة الاستثمارات بالصندوق.
كيف اختار صندوق الاستثمار المناسب؟
لكي تستطيع الاجابة اتبع الخطوات التالية: